タイの石油・ガス下流市場：市場シェア分析、業界動向と統計、成長予測（2026年～2031年）

Mordor Intelligenceによると、タイの石油・ガス下流市場の規模は、2025年の7億2,000万米ドルから2026年には7億5,170万米ドルへと拡大し、2026年から2031年にかけてCAGR 4.41％で推移し、2031年には9億3,220万米ドルに達すると予測されています。

本レポートは、種類別（製油所および石油化学プラント）、製品タイプ別（精製石油製品、石油化学製品、潤滑油）、および流通チャネル別（直販・卸売、販売代理店・商業、小売）に分類されています。市場規模および予測は、金額（米ドル）で提示されています。

タイの石油・ガス下流市場の動向と洞察

観光業の回復が精製製品の需要回復を牽引

国際到着者数が4,000万人の大台に向けて増加するにつれ、ジェット燃料の出荷量はパンデミック前の水準に近づいており、これにより、宿泊・物流サービスを通じてガソリンおよびディーゼルの需要が回復しています。ラストマイルのEC配送車両は、バンコクの郊外への都市拡散に伴い、長距離輸送におけるディーゼル需要を増加させており、中程度の複雑さを有する製油所の稼働期間を延長しています。パンデミック中に処理量を抑制していた事業者は、2025年から2026年のハイシーズンにおける稼働率を最大化するため、計画されていたターンアラウンドを前倒しで実施しています。インバウンド旅行の回復が遅れている他国と比較して、タイの石油・ガス下流市場は、クラックスプレッドを支える先行的な需要回復を享受しています。同国の現在のEV普及率10％は、2027年以前に液体燃料の総需要成長に大きな影響を与えるには低すぎるため、精製業者が設備更新のための設備投資を回収するための数年にわたる余裕が生まれています。

ユーロ5基準がマージン拡大の道筋を築く

2027年1月から施行されるユーロ5規格のガソリンおよびディーゼル燃料の義務化により、規格適合品と非適合品の価格差は推定5～15％拡大すると見込まれます。新しい残渣油改質ラインや大容量の脱硫装置を備えた複合製油所は、このプレミアムを享受すると同時に、炭素税の負担を軽減することができます。基準を満たしていないASEAN諸国からの輸入中間留分への需要は、さらなる販路を提供し、タイをクリーン燃料の輸出拠点として位置づけています。1日あたり40万バレルの「クリーン燃料プロジェクト」などのプロジェクトのスケジュールは、規制施行に先立って生産を拡大するよう調整されており、これにより規模の経済が強化されます。小規模な単独プラントは設備更新のハードルに直面しており、水素をリサイクルし、より重い原油を低い限界コストで処理できる、統合型製油・石油化学スーパーサイトへの移行が加速しています。

中国の石油化学業界の過剰生産能力が地域のマージンを圧迫

2024年以降に稼働を開始した中国の年間3,000万トンを超える新規エチレン生産能力により、スポットモノマー価格は世界のコストカーブの下位四分位数へと押し下げられ、東南アジアのクラッカーマージンは1トン当たり150米ドルまで縮小しました。ナフサを原料とするタイの事業者には、地方自治体の優遇措置に支えられた安価な石炭由来オレフィンやエタンベースのプロセスを採用する中国の複合施設の存在により、特に大きな圧力がかかっています。マージンの圧縮により、価格弾力性が低く収益性を高められる特殊化学品、エンジニアリングプラスチック、および下流部門への統合に向けた戦略的転換が加速しています。一時的なアンチダンピング関税は限定的な息抜きにはなりますが、長期的な競合力は、エネルギー効率化のための改修や原料の柔軟性確保にかかっており、これらはすでに2023年から2027年までの国家石油化学ロードマップにおいて優先事項として位置づけられています。

セグメント分析

2025年、タイの石油・ガス下流市場において、製油所が65.25％のシェアを占めました。これは、1日あたり124万バレルの蒸留設備能力が、回復基調にあるモビリティ燃料需要を満たしたためです。タイの石油・ガス下流市場における製油所の市場規模は、ユーロ5規制への対応に伴うプレミアムや、地域的なジェット燃料の供給不足が稼働率を支えることから、2031年までCAGR3.68％で拡大すると予測されています。CAGR4.85％で成長している石油化学プラントは、PTTグローバル・ケミカルによる44億米ドルの「3 Steps Plus」プログラムなど、下流工程のポリウレタンおよび生分解性PLA生産ラインを追加する投資に支えられています。統合型サイトでは、共用ユーティリティや水素ネットワークを活用することで、運営コストを5～7％削減し、混合原料への対応力という戦略的焦点をさらに明確化しています。中国の生産能力過剰は依然として最大の逆風ですが、タイの複合施設は、バイオエチレンや高純度ABSなど、堅調なプレミアム価格を維持できるニッチな特殊製品で対抗しています。

これと並行して、炭素強度をめぐる差別化の動きも進んでいます。ガス焚きコジェネレーション設備と組み合わせた新設の水添分解装置は、10年前の水添スキマーに比べて1バレルあたりのCO2排出量を12～15％削減し、これにより炭素税の負担を軽減しています。廃熱回収と排ガス脱塩を組み合わせた改修工事は、コンプライアンスコストをさらに低減させ、LIBORを下回るスプレッドでグリーンファイナンス関連の融資を誘引しています。これらの取り組みが総合的に相まって、石油化学事業の収益が燃料販売を上回る状況下においても、タイの石油・ガス下流市場における製油事業の基盤を維持するのに役立っています。

その他の特典：

• エクセル形式の市場予測（ME）シート
• 3ヶ月間のアナリストによるサポート

よくあるご質問

• タイの石油・ガス下流市場の規模はどのように予測されていますか？
  • 2025年の7億2,000万米ドルから2026年には7億5,170万米ドルへと拡大し、2031年には9億3,220万米ドルに達すると予測されています。CAGRは4.41％です。
• タイの石油・ガス下流市場における製油所の市場シェアはどのくらいですか？
  • 2025年、製油所が65.25％のシェアを占めました。
• タイの石油・ガス下流市場における石油化学プラントの成長率はどのくらいですか？
  • CAGR4.85％で成長しています。
• タイの石油・ガス下流市場における主要企業はどこですか？
  • PTT Public Company Limited、Thai Oil Public Company Limited、Bangchak Corporation PCL、Esso（Thailand）Public Company Limited、Star Petroleum Refining PCL、IRPC Public Company Limited、PTT Global Chemical PCL、SCG Chemicals Co. Ltd、Caltex（Chevron）、Royal Dutch Shell PLC、TotalEnergies Marketing（Thailand）、PTG Energy PCL、Indorama Ventures PCL、BAFS PCL、OR（PTT Oil & Retail Business）などです。

目次

第1章 イントロダクション

• 調査の前提条件と市場の定義
• 調査範囲

第2章 調査手法

第3章 エグゼクティブサマリー

第4章 市場情勢

• 市場概要
• 市場促進要因
  • 観光業の回復やEコマースの物流拡大に伴い、国内の精製製品需要が徐々に回復しています
  • Euro-5およびクリーン燃料への対応により、2026年以降、より高い利益率が実現する見込みです
  • 「2025年国家石油計画」：炭素税の段階的導入により、製油所の効率化プロジェクトが加速しています
  • ガソリンスタンドネットワークの急速なデジタル化（EV充電器および小売プラットフォーム）が、下流部門の収益性を押し上げています
  • 石油化学原料の柔軟性向上プロジェクト（プロパン／エタン）によるナフサ価格の急変への対応
  • 注目されていない分野：持続可能な航空燃料（SAF）への投資が、新たな高付加価値製品群を生み出しています
• 市場抑制要因
  • 中国主導の石油化学製品の供給過剰が、クラッカー／ポリマーのスプレッドを圧迫しています
  • シングルプールガスの原料コスト上昇により、LPGおよびGSPの利益率が圧迫されています
  • 高CO₂燃料の輸出採算性を脅かす炭素国境調整措置（EU CBAM、CORSIA）
  • 注目されていない動向：EVの普及加速により、ガソリン需要が予想より早く減少しています
• サプライチェーン分析
• 規制情勢
• 技術展望
• 精製能力の分析
• ポーターのファイブフォース
• PESTLE分析

第5章 市場規模と成長予測

• タイプ別
  • 製油所
  • 石油化学プラント
• 製品タイプ別
  • 石油精製製品
  • 石油化学製品
  • 潤滑剤
• 流通チャネル別
  • 直接販売／卸売
  • 販売代理店／商業
  • 小売

第6章 競合情勢

• 市場集中度
• 戦略的動向（M&A、提携、PPA）
• 市場シェア分析（主要企業の市場順位・シェア）
• 企業プロファイル
  • PTT Public Company Limited
  • Thai Oil Public Company Limited
  • Bangchak Corporation PCL
  • Esso（Thailand）Public Company Limited
  • Star Petroleum Refining PCL
  • IRPC Public Company Limited
  • PTT Global Chemical PCL
  • SCG Chemicals Co. Ltd
  • Caltex（Chevron）
  • Royal Dutch Shell PLC
  • TotalEnergies Marketing（Thailand）
  • PTG Energy PCL
  • Indorama Ventures PCL
  • BAFS PCL
  • OR（PTT Oil & Retail Business）

第7章 市場機会と将来の展望