担保貸付の世界市場レポート2025年

担保貸付市場規模は、今後数年で急成長が見込まれます。2029年の年間平均成長率（CAGR）は13.9%で、2兆7,041億8,000万米ドルに成長します。予測期間の成長は、ガバナンスに準拠したローン担保証券に対する需要の増加、レバレッジド・ローン市場の拡大、民間債務の増加、トレース取引の増加、外国為替取引量の増加に起因すると考えられます。予測期間の主要動向としては、革新的技術、担保貸付構造の革新、ブロックチェーンと機械学習の開発、技術的に先進的製品、規制遵守ツールの開発などが挙げられます。

今後5年間の成長率13.9%という予測は、前回の予測から0.1%の微減を反映しています。この減少は主に米国と他国との間の関税の影響によるものです。主にスイスやフランスで開発されたリスク評価アルゴリズムやポートフォリオ管理ツールのライセンス料が高くなり、証券化された負債商品の組成に影響を与えるためです。また、相互関税や、貿易摩擦の激化と制限による世界経済と貿易への悪影響により、その影響はより広範囲に及ぶと考えられます。

高利回り投資への関心の高まりが、担保貸付（CLO）市場の拡大を牽引すると予想されます。高利回り投資は伝統的投資と比較して潜在的に高いリターンを提供するが、多くの場合、より大きなリスクを伴います。このような需要の高まりは、従来型貯蓄に対する低金利、より高いリターンを求める投資家、潜在的により大きな報酬を得るためによりリスクの高い投資を好む経済状況などの要因によるものです。高利回り投資は、リターンを高め、キャッシュフローを増加させ、分散を提供することで、CLOの全体的なパフォーマンスとリスク・リターンプロファイルを向上させ、担保付ローン債務の魅力に貢献しています。例えば、経済分析局は2023年7月、米国への海外直接投資（FDI）が2,168億米ドル増加し、2021年の5兆400億米ドルから2022年末までに5兆2,500億米ドルに達したと報告しました。このような高利回り投資への需要の高まりがCLO市場の成長を後押ししています。

目次

第1章 エグゼクティブサマリー

第2章 市場の特徴

第3章 市場動向と戦略

第4章 市場：金利、インフレ、地政学、貿易戦争と関税、コロナ禍と回復が市場に与える影響を含むマクロ経済シナリオ

第5章 世界の成長分析と戦略分析フレームワーク

• 世界の担保貸付：PESTEL分析（政治、社会、技術、環境、法的要因、促進要因と抑制要因）
• 最終用途産業の分析
• 世界の担保貸付市場：成長率分析
• 世界の担保貸付市場の実績：規模と成長、2019～2024年
• 世界の担保貸付市場の予測：規模と成長、2024～2029年、2034年
• 世界の担保貸付：総潜在市場規模（TAM）

第6章 市場セグメンテーション

• 世界の担保貸付市場：タイプ別、実績と予測、2019～2024年、2024～2029年、2034年
• 投資適格債
• 非投資適格債
• 投資適格株式
• 世界の担保貸付市場：投資家ベース別、実績と予測、2019～2024年、2024～2029年、2034年
• 銀行
• 資産管理者
• 保険と年金
• ヘッジファンド
• その他
• 世界の担保貸付市場：セクタ別、実績と予測、2019～2024年、2024～2029年、2034年
• 技術
• ヘルスケア
• サービス
• 金融
• 工業
• ハウジング
• 飲食品
• 紙と包装
• 輸送
• その他
• 世界の担保貸付市場、投資適格債のサブセグメンテーション、タイプ別、実績と予測、2019～2024年、2024～2029年、2034年
• シニアトランシェ
• メザニントランシェ
• 世界の担保貸付市場、非投資適格債のサブセグメンテーション、タイプ別、実績と予測、2019～2024年、2024～2029年、2034年
• 劣後トランシェ
• ジュニアトランシェ
• 世界の担保貸付市場、投資適格株式のサブセグメンテーション、タイプ別、実績と予測、2019～2024年、2024～2029年、2034年
• 投資適格格付けの株式トランシェ
• より高い利回りの株式トランシェ

第7章 地域別・国別分析

• 世界の担保貸付市場：地域別、実績と予測、2019～2024年、2024～2029年、2034年
• 世界の担保貸付市場：国別、実績と予測、2019～2024年、2024～2029年、2034年

第8章 アジア太平洋市場

第9章 中国市場

第10章 インド市場

第11章 日本市場

第12章 オーストラリア市場

第13章 インドネシア市場

第14章 韓国市場

第15章 西欧市場

第16章 英国市場

第17章 ドイツ市場

第18章 フランス市場

第19章 イタリア市場

第20章 スペイン市場

第21章 東欧市場

第22章 ロシア市場

第23章 北米市場

第24章 米国市場

第25章 カナダ市場

第26章 南米市場

第27章 ブラジル市場

第28章 中東市場

第29章 アフリカ市場

第30章 競合情勢と企業プロファイル

• 担保貸付市場：競合情勢
• 担保貸付市場：企業プロファイル
  • JPMorgan Chase & Co.
  • Wells Fargo & Company
  • Citigroup Inc.
  • Prudential Financial Inc.
  • Morgan Stanley

第31章 その他の大手企業と革新的企業

• BNP Paribas S.A.
• Mitsubishi UFJ Financial Group Inc.
• Deutsche Bank AG
• Barclays PLC
• BlackRock Inc.
• Credit Suisse Group AG
• Blackstone Inc.
• Jefferies Financial Group Inc.
• Ares Management Corporation
• Neuberger Berman Group LLC
• RBC Capital Markets LLC
• Natixis S.A.
• HPS Investment Partners LLC
• Conning Inc.
• CIFC Asset Management LLC

第32章 世界の市場競合ベンチマーキングとダッシュボード

第33章 主要な合併と買収

第34章 最近の市場動向

第35章 市場の潜在力が高い国、戦略

• 担保貸付市場、2029年：新たな機会を提供する国
• 担保貸付市場、2029年：新たな機会を提供するセグメント
• 担保貸付市場、2029年：成長戦略
  • 市場動向による戦略
  • 競合の戦略

第36章 付録