アジア太平洋の電子タバコ：市場シェア分析、業界動向と統計、成長予測（2026～2031年）

Mordor Intelligenceによると、アジア太平洋の電子タバコ市場規模は、2025年の14億9,000万米ドルから2026年には16億米ドルへと拡大し、2026～2031年にかけてCAGR10.87％で推移し、2031年には26億8,000万米ドルに達すると予測されています。

本レポートは、製品タイプ別（電子タバコデバイス、電子タバコ用リキッド）、カテゴリー別（オープン型ベイピングシステム、クローズド型ベイピングシステム）、エンドユーザー別（男性、女性）、流通チャネル別（オフライン小売、オンライン小売）、国別（オーストラリア、ニュージーランド、インドネシア、その他のアジア太平洋諸国）に分類されています。市場予測は金額（米ドル）ベースで提示されています。

アジア太平洋の電子タバコ市場の動向と洞察

中国の製造拠点がイノベーションと生産能力を牽引

深センと東莞は、世界のベイピング機器市場を席巻しており、世界の生産能力の実に87％を占めています。特に、産業大手のSmoore InternationalとJwei Groupは、業務を合理化し、初期コンセプトから量産に至るまでの製品開発期間をわずか90日に短縮しました。その戦略的重要性を強調する動きとして、国家タバコ独占管理局は2025年12月に規制案を発表しました。新規の生産ライセンスの発行を禁止するこの規制は、中国国家タバコ総公司による国内電子タバコ事業を保護するための措置であると考えられます。その結果、この規制によりOEM生産能力は事実上、2025年の水準で凍結されることになります。各ブランドは現在、多年にわたる供給契約を交渉するか、あるいは金型製造業務を隣国のマレーシアやベトナムに移転するかというジレンマに直面しています。生産枠が限られている中で各ブランドが競い合うため、この生産能力の制限は部品コストの上昇を招く見込みです。その結果、特にRELXやGeekVapeのような財務基盤の堅固な企業を中心に、垂直統合の動向が加速する可能性が高いと考えられます。さらに、深センは、リチウムポリマー電池のサプライヤー、セラミックコイルの専門家、フレーバー化学者が集積した独自のエコシステムという強みを誇っています。この複雑なクラスターは、東南アジアの製造拠点にとって再現が困難であり、同等の品質と規模を達成するには5～7年を要すると見込まれています。

東南アジアにおける規制の正式化が、規制に準拠した製品の需要を後押し

2024年1月、インドネシア財務省は段階的な「クカイ（cukai）」と呼ばれる物品税制度を導入しました。新税率では、ニコチン含有の電子タバコ用リキッドに対し1mlあたり1,500ルピア、使い捨てデバイス1台あたり3万5,000ルピア（2.20米ドル相当）が課されます。2025年6月までに、この枠組みにより47のブランドが正規の流通チャネルに組み込まれることに成功しました。一方、マレーシアの「2024年タバコ製品と喫煙規制法（法律第852号）」は、電子タバコ産業において大きな進展をもたらしました。同法は、21歳以上の成人に対する電子タバコ製品の販売を認可しました。さらに、製造業者は現在、製品成分を保健省に登録すること、包装表面積の40％を占めるように健康警告を目立つように表示することが義務付けられています。フィリピンでは、食品医薬品局が2024年8月、通達2024-015号を公布しました。この通達により、すべての電子タバコ機器とリキッドについて、市場投入前の届出が義務付けられました。2025年12月までに、このプロセスを通じて112のSKUが承認され、グレーマーケットからの輸入の推定60％が効果的に抑制されました。こうした規制措置は、強固なコンプライアンス体制を備えた多国籍ブランドに有利に働くようです。その証として、ブリティッシュ・アメリカン・タバコ社とフィリップ・モリスインターナショナル社は、2025年にインドネシアの正規小売チャネルにおけるシェアを34％まで引き上げました。これは、市場が消費税の取り締まりをほぼ回避していた2023年の19％から、大幅な飛躍を遂げたものです。

オーストラリア、香港、シンガポールで広がる「無香料」禁止措置

2024年7月、オーストラリアの治療用医薬品局（TGA）は、電子タバコのリキッドのフレーバーをタバコ、メントール、ミントの3タイプに限定しました。この措置により、規制以前は売上の73％を占めていたフルーツ、デザート、飲料のフレーバーが排除されました。この施策変更の結果、わずか6か月間で、カジュアルユーザーの41％がニコチンパウチまたは紙巻きタバコに切り替わりました。一方、2026年4月に施行予定の香港の「喫煙（公衆衛生）（改正）条例」では、厳しい罰則が導入されます。電子タバコ、加熱式タバコ、ハーブ用気化器などの代替喫煙製品を所持していたことが発覚した場合、5万香港ドル（約6,400米ドル）の罰金と、最大6か月の懲役刑が科される可能性があります。シンガポールでは、保健科学庁が2018年に施行された電子タバコの販売禁止措置を維持しました。2025年だけでも、同庁は3万8,000台のデバイスを没収し、「タバコ（広告と販売の規制）法」違反を理由に142の小売業者に対して法的措置を講じました。この地域全体で実施されているこのような厳しい規制により、製品ポートフォリオのサブセグメンテーションが進んでいます。メーカー各社は現在、市場ごとに異なるSKUの品揃えを維持せざるを得ず、フレーバー濃縮液の大量調達によるメリットを享受できなくなっています。この複雑化により、ASEAN全体で事業を展開するブランドにおいて、コストが推定8～12％押し上げられています。

セグメント分析

2026～2031年にかけて、電子タバコ用リキッド市場は年率11.80％の成長が見込まれており、市場全体のCAGRである10.87％を上回ると予測されています。この急成長は、主にインドネシアやフィリピンの価格に敏感なユーザーによるもので、彼らはデバイスの利便性よりも1mlあたりのコストを優先し、オープンシステムの採用を拡大しています。2025年には、オーストラリアでの使い捨て型製品や日本でのクローズドポッド式システムの人気に牽引され、電子タバコデバイスが売上高の79.96％という圧倒的なシェアを占めました。しかし、使い捨てプラスチックやバッテリー廃棄物を対象とした規制圧力の強まりにより、この優位性は弱まる見込みです。インドネシアの「クカイ（cukai）」と呼ばれる物品税制度では、電子リキッドに対して1mlあたり1,500ルピアの税金が課されていますが、これは使い捨てデバイス1台あたり3万5,000ルピアが課されるのとは著しい対照をなしています。これにより、1回あたりの使用コストにおいて、詰め替え式システムには60～70％という大幅なコスト優位性が生まれ、この価格動態が後押しとなり、2025年にはオープンシステムの売上高が前年比34％増加しました。

2025年、使い捨てデバイスは電子タバコ市場を席巻しました。これは、密封され、改ざん防止機能を備えた形態を推奨するオーストラリアの薬局販売モデルや、インドネシアのコンビニエンスストアでの流通に支えられたものです。特に後者は、電子リキッドの保管における冷蔵サプライチェーンの信頼性が低いことを考慮すると、注目に値します。一方、ポッドモッドやボックスモッドなどの非使い捨て型デバイスは、愛好家の間で人気を集めています。こうしたユーザーは、ワット数のカスタマイズやコイルの耐久性といった機能を高く評価しています。特に、GeekVapeやSMOKといったブランドは、2025年に60米ドルを超える価格帯のデバイスが専門小売店の売上高の22％を占めたことを強調しており、これは2023年の14％から著しい増加となっています。2025年5月、ブリティッシュ・アメリカン・タバコ社の「Vuse ePod 2+」がシドニーでデビューし、Bluetooth接続機能を搭載していることが注目されました。この機能は、ニコチン摂取量を追跡するだけでなく、禁煙アプリとも連携するため、ベイピングを単なるライフスタイルの選択ではなく、医療的監督下での介入と捉える、処方箋重視のオーストラリアのユーザー層のニーズに応えるものです。

2025年には、オーストラリアやニュージーランドにおける幼児用安全機能付きプリフィルドカートリッジの規制義務化、日本や韓国における手間がかからず漏れのないデザインを好む消費者の嗜好に後押しされ、クローズド型ベイプシステムが市場収益の69.74％を占めました。オープン型ベイプシステムは、2031年までCAGR11.93％で成長すると見込まれています。その原動力となっているのは、価格に敏感なインドネシアの中産階級や、携帯性よりも味のバリエーションや蒸気の量を重視するマニラやバンコクの愛好家コミュニティです。オーストラリアの医薬品・医療機器局（TGA）は、処方箋モデルに基づき、クローズドシステムのみを許可しています。2024年7月に施行されたこの施策により、薬局でのオープン形態製品の販売が制限され、愛好家たちはニュージーランドやマレーシアからのオンライン輸入に流れています。

2025年、フィリップ・モリスインターナショナルのクローズド型加熱タバコシステム「IQOS ILUMA」は、同社のアジア太平洋の低リスク製品の売上高の38％を占めました。日本と韓国が市場を牽引し、高齢の喫煙者が燃焼式タバコから移行したことで、販売台数の71％を占めました。オープンシステムは、サードパーティ製の電子リキッドでタンクを補充するユーザーに人気があり、専用ポッドと比較して1mlあたりのコストを50～65％削減できますが、コイルの交換やワット数の調整には技術的なスキルが必要です。インドネシアのベイプショップによると、オープンシステムのユーザーは毎月90mlの電子リキッドを購入しているのに対し、クローズドポッドのユーザーは30mlにとどまっており、デバイスの利益率は低いも、ライフタイムバリューの向上につながっています。マレーシアの「2024年タバコ製品と喫煙規制法」では、オープンシステムとクローズドシステムの双方に対し、包装面積の40％を健康警告で占めることが義務付けられています。これにより規制環境が均一化され、オープン形態のブランドは、規制遵守の複雑さよりも価格面での競争を強化できるようになりました。

その他の特典

• エクセル形式の市場予測（ME）シート
• 3ヶ月間のアナリストによるサポート

よくあるご質問

• アジア太平洋の電子タバコ市場の市場規模はどのように予測されていますか？
  • 2025年の14億9,000万米ドルから2026年には16億米ドルへと拡大し、2031年には26億8,000万米ドルに達すると予測されています。CAGRは10.87%です。
• アジア太平洋の電子タバコ市場はどのように分類されていますか？
  • 製品タイプ別（電子タバコデバイス、電子タバコ用リキッド）、カテゴリー別（オープン型ベイピングシステム、クローズド型ベイピングシステム）、エンドユーザー別（男性、女性）、流通チャネル別（オフライン小売、オンライン小売）、国別（オーストラリア、ニュージーランド、インドネシア、その他のアジア太平洋諸国）に分類されています。
• 中国の製造拠点はどのような影響を与えていますか？
  • 深センと東莞は、世界のベイピング機器市場を席巻しており、世界の生産能力の87％を占めています。
• 東南アジアにおける規制の影響は何ですか？
  • 2024年1月、インドネシアで物品税制度が導入され、47のブランドが正規の流通チャネルに組み込まれました。
• オーストラリア、香港、シンガポールでの規制はどのようなものですか？
  • オーストラリアでは電子タバコのリキッドのフレーバーをタバコ、メントール、ミントの3タイプに限定しました。香港では厳しい罰則が導入され、シンガポールでは電子タバコの販売禁止措置が維持されています。
• 電子タバコ用リキッド市場の成長予測はどうなっていますか？
  • 2026～2031年にかけて、年率11.80％の成長が見込まれています。
• 2025年における電子タバコデバイスの市場シェアはどのようになっていますか？
  • 電子タバコデバイスが売上高の79.96％という圧倒的なシェアを占めました。
• 主要企業はどこですか？
  • RELX Technology、Smoore International、Philip Morris International、British American Tobacco p.l.c、Japan Tobacco Inc.などです。

目次

第1章 イントロダクション

• 調査の前提条件と市場の定義
• 調査範囲

第2章 調査手法

第3章 エグゼクティブサマリー

第4章 市場情勢

• 市場概要
• 市場促進要因
  • 中国の電子タバコ製造拠点が、イノベーションと生産能力の拡大を牽引
  • 東南アジアにおける規制の整備により、規制に準拠した製品の需要が高まっている
  • 高齢の喫煙者における「加熱式タバコ（HnB）」デバイスの普及により、プレミアム収益が増加している
  • eコマースは、インドとインドネシアにおける小売免許の障壁を取り除く
  • AIを活用したコイル制御は、焼け付きリスクを低減し、ブランド切り替えを促進
  • 生分解性ポッドは、ESGの取り組みを通じて規制当局の承認を得ている
• 市場抑制要因
  • オーストラリア、香港、シンガポールで「無香料」製品の禁止措置が相次いでいる
  • 中国国家タバコ総局による生産能力の上限規制がOEMの利益率を圧迫している
  • 偽造使い捨て製品の急増が消費者の信頼を損なっている
  • リチウムイオン電池の火災事故が保険料の引き上げを招く
• 消費者行動分析
• 規制情勢
• 技術展望
• ポーターのファイブフォース

第5章 市場規模と成長予測

• 製品タイプ別
  • 電子タバコデバイス
    • 使い捨て
    • 使い捨て以外
  • 電子タバコ用リキッド
• カテゴリー別
  • オープン型ベイピングシステム
  • クローズド型ベイピングシステム
• エンドユーザー別
  • 男性
  • 女性
• 流通チャネル別
  • オフライン小売
  • オンライン小売
• 国別
  • オーストラリア
  • ニュージーランド
  • インドネシア
  • その他のアジア太平洋諸国

第6章 競合情勢

• 市場集中度
• 戦略的動向
• 市場シェア分析
• 企業プロファイル
  • RELX Technology
  • Smoore International
  • Philip Morris International
  • British American Tobacco p.l.c
  • Japan Tobacco Inc.
  • Imperial Brands plc
  • Altria Group Inc.
  • China National Tobacco Corp.
  • Turning Point Brands Inc.
  • ITC Limited
  • ELFBAR（iMiracle）
  • GeekVape
  • SMOK（IVPS）
  • Innokin Technology
  • KangerTech
  • Puff E-Cig
  • VAPETASIA
  • Juul Labs Inc.
  • KT&G（lil）
  • SKE Crystal

第7章 市場機会と将来の展望