代替信用スコアリング：市場シェア分析、業界動向と統計、成長予測（2026年～2031年）

Mordor Intelligenceによると、オルタナティブ・クレジットスコアリング市場の規模は、2025年の35億7,000万米ドルから2026年には42億2,000万米ドルへと拡大し、2026年から2031年にかけてCAGR21.27％で推移し、2031年には110億7,000万米ドルに達すると予測されています。

本レポートは、データソース別（キャッシュフローおよび銀行取引データ、公共料金、通信、定期的な請求書の支払いなど）、用途別（無担保消費者ローン、住宅ローンおよび有担保住宅金融など）、エンドユーザー別（伝統的な銀行など）、地域別（北米、南米など）に分類されています。市場予測は金額（米ドル）ベースで提示されています。

世界の代替信用スコアリング市場の動向と洞察

「シンファイル」および「クレジット・インビジブル」の借り手が増加

連邦準備制度理事会（FRB）は2025年10月、米国の成人のうち3,200万人が依然として「クレジット・インビジブル」または「スコアリング対象外」の状態にあると推計しました。このうち、700万人は信用情報機関の記録がなく、2,500万人はスコア算出に必要な履歴が不十分な「シン・ファイル」の消費者です。「クレジット履歴が薄い」グループは、「完全にクレジット履歴がない」人口よりも実質的に規模が大きいため、信用情報機関以外のデータを利用する貸し手にとって、より有意義なビジネスチャンスとなっています。国際金融公社（IFC）は2026年5月、世界中で30億人が十分な信用履歴を欠いており、中小零細企業（MSME）の資金調達ギャップは5兆米ドルから7兆米ドルに上り、そのうち1兆9,000億米ドルが女性主導の企業によるものであると報告しました。インドは、「グラミン・クレジットスコア」の枠組みを通じて、この課題の政策実行に移行しつつあります。同時に、信用情報会社も、農村部のカバー範囲を拡大するため、公共料金の支払い履歴を信用情報に組み込む承認を求めています。これは、代替的な信用スコアリング市場を支えるものです。なぜなら、多くの「シンファイル」の消費者は、信用情報機関の記録が限られている場合でも、ウォレット、請求書、非公式な商取引を通じて、すでに豊富なデジタル決済履歴を生み出しているからです。

同意に基づくキャッシュフロー審査への移行

CFPB（消費者金融保護局）は2024年10月、第1033条に基づく個人金融データ権利規則を最終決定し、米国の大手金融機関に対し、2026年4月までに標準化されたAPIを通じて、消費者の許可を得た金融データを提供することを義務付けました。その後、エクスペリアンは2025年11月に「Credit+Cashflow Score」を立ち上げ、個人ローン、銀行カード、クレジットライン、住宅ローンにおいて、従来のモデルと比較して予測精度が40％以上向上したと報告しました。2025年9月にPayPalがNova Credit社の「Cash Atlas」プラットフォームを採用したことは、大手決済企業がすでに取引データに基づく与信審査を活用し、顧客との直接的な関係を通じて信用履歴が乏しい消費者層にアプローチしていることを示しています。また、FICOは2025年11月にPlaidと提携し、リアルタイムのキャッシュフロー接続を通じて次世代の「UltraFICOスコア」を提供することで、既存の貸し手ワークフローにおける導入の障壁を低減しました。実質的な効果として、リアルタイムデータアグリゲーターが融資プロセスにおいてより重要な位置を占めるようになっています。この変化は、代替信用スコアリング市場にとって主要な成長エンジンとなりつつあります。

同意疲れとデータ利用許可の減少

銀行取引データ、行動データ、公共料金データへのアクセスに関する繰り返しの要求は、貸し手の需要にスムーズに追従できていません。特に、デジタルリテラシーが低い低所得層のユーザーの間では顕著です。これは重要な問題です。なぜなら、こうした借り手こそが、代替信用モデルの主要なターゲット層であることが多いからです。IFCは、一部の市場では女性が共有端末に依存していたり、データ保護設定が不十分な環境で利用していたりすることを指摘しています。つまり、標準的な同意取得プロセスでは、すでに十分なサービスを受けていない人々を排除してしまう可能性があるのです。インドでは、「デジタル個人データ保護法」により、2027年5月から同意管理の強化、データ権利、および情報漏洩通知義務が導入されることになり、アプリベースの行動データを利用する貸し手に対する運用要件が引き上げられます。その結果、代替信用スコアリング市場にとっては自己増幅的なリスクが生じます。というのも、同意率が低くなると、モデルがデジタル利用度の高い借り手に基づいて学習され、信用履歴が乏しい幅広い層が対象外になってしまう可能性があるからです。

セグメント分析

2025年時点で、キャッシュフローおよび銀行取引データは市場シェアの31.42％を占め、代替信用スコアリング市場における最大のデータソースとなりました。貸し手はこのデータを好んで利用しています。なぜなら、当座貸越の利用状況、口座保有期間、残高の動向といった要素は、返済の確実性、信用履歴の経過期間、収入の安定性といった馴染みのある信用概念と密接に関連しているからです。Plaid社が2025年に「Lendscore（LS1）」をリリースしたことは、このアプローチの強みを実証するものでした。同サービスは、キャッシュフローの属性とネットワークレベルのシグナルを組み合わせることで、従来のスコアのみの場合と比較して最大25％優れた予測性能を実現しました。公共料金、通信、および定期的な請求書の支払いデータは、引き続き安定した補完的役割を果たしています。特に、銀行口座へのアクセスが依然として携帯電話や公共料金の利用に後れを取っているサハラ以南のアフリカや南アジアにおいて、その傾向が顕著です。

また、2025年にFHFAが政府支援機関（GSE）保証付き住宅ローン組成向けにVantageScore 4.0を承認し、同モデルに家賃の支払い履歴が組み込まれたことから、賃貸および住宅関連データも、代替信用スコアリング業界においてより明確な位置づけを得つつあります。行動データ、心理測定データ、デジタルフットプリントデータは最も急速に成長しているデータソースであり、2026年から2031年にかけてCAGR26.78％が見込まれています。CredoLabやLenddoEFLといったベンダーは、デバイスのメタデータ、アプリのアクティビティ、位置情報のパターンを、スコア算出に直結するシグナルに変換しています。この拡大のペースは多くの国における規制の整備よりも速く進んでいるため、商業的な採用が進む一方で、コンプライアンスに関する課題は依然として残されています。Eコマースおよびデジタルコマースのデータは、アジア太平洋地域（APAC）で特に急速に拡大しており、韓国におけるNaver SmartStoreの取引シグナルや、東南アジアにおけるGrabの加盟店決済データが、貸し手による信用情報機関に依存したモデルからの脱却を後押ししています。

地域別分析

2025年、北米は代替信用スコアリング市場の39.66％のシェアを占め、最大の地域拠点としての地位を維持しました。同地域は、成熟したベンチャーエコシステム、AIネイティブな融資インフラの充実、およびセクション1033に基づく消費者の同意を得たデータ共有を後押しする政策の恩恵を受けています。FHFAによるGSE住宅ローン組成向けのVantageScore 4.0の承認に加え、EquifaxおよびTransUnionがFICOの2026年住宅ローンスコア水準を下回る価格設定を行ったことで、13兆米ドル規模の米国住宅ローン市場における代替データの活用が拡大しています。トランズユニオンによるメキシコのBuro de Creditoの過半数株式取得や、アップスタートの直接機関としての地位獲得に向けた動きは、同地域が依然としてデータのリーチと融資能力の両方を拡大し続けていることを示しています。

アジア太平洋地域は、2026年から2031年にかけてCAGR25.83％で成長すると予測されており、代替信用スコアリング市場において最も成長の速い地域となる見込みです。この成長は、政府主導のスコアリング義務化、モバイルファーストの金融エコシステム、そして欧米には類例のないスーパーアプリのデータレイヤーを反映したものです。韓国の金融委員会は、Naver SmartStoreの取引データとNaver Placeの地元企業評価を活用した中小企業向けスコアリングモデルを開発しており、創業初期段階の企業向け融資において、単純な収入確認から成長の可能性を重視する方向へと転換を進めています。また、KakaoBankは2025年6月にNICE Credit Informationと提携し、デジタル銀行のスコアを共有融資インフラへと転換することで、そのモデルを70以上の金融機関に拡大しました。インドでは、エクスペリアンが2025年11月に「グラミン・スコア」を導入した一方、信用情報会社は公共料金の請求書データを追加するため、インド準備銀行（RBI）の承認を申請しました。中国では、国務院が2026年の実施計画を発表し、中小企業向け金融およびより広範なデータ活用の目標と連動した包括的な企業信用評価システムの構築を推進しています。

欧州では、PSD2に連動したオープンバンキングの導入や、2026年のドイツにおけるSCHUFA改革の広範な影響を通じて進展が見られます。一方、英国では現在、GDPR後の独自の自動意思決定枠組みの下で運営されています。南米、特にブラジルでは、オープンファイナンス、Pix Automatico、およびクレジット・ポータビリティが進展しており、これらは信用履歴が乏しい中小企業の評価に利用できるリアルタイム取引データの深みを向上させています。中東およびアフリカでは、Nova CreditとCRC Nigeriaの提携により、米国へ移住するナイジェリア人向けの国境を越えた信用ポータビリティが実現されています。一方、ケニアと南アフリカでは、行動分析や組み込み型融資モデルに基づいた構造化された代替手段が初期段階で形成されつつあります。これらの動向が相まって、代替信用スコアリング市場は地域によって不均一な状態が続いていますが、信用情報機関のカバー率が低い地域であっても、政策とデジタル取引インフラが整合されれば、より迅速に前進できることも示されています。

その他の特典：

• エクセル形式の市場予測（ME）シート
• 3ヶ月間のアナリストによるサポート

よくあるご質問

• オルタナティブ・クレジットスコアリング市場の規模はどのように予測されていますか？
  • 2025年の35億7,000万米ドルから2026年には42億2,000万米ドルへと拡大し、2031年には110億7,000万米ドルに達すると予測されています。CAGRは21.27％です。
• 代替信用スコアリング市場の主要なデータソースは何ですか？
  • キャッシュフローおよび銀行取引データ、公共料金、通信、定期的な請求書の支払いなどです。
• 代替信用スコアリング市場における「シンファイル」および「クレジット・インビジブル」の借り手の増加はどのような影響を与えていますか？
  • 信用情報機関以外のデータを利用する貸し手にとって、より有意義なビジネスチャンスとなっています。
• CFPBが2024年に決定した規則は何ですか？
  • 消費者の許可を得た金融データを提供することを義務付けました。
• 代替信用スコアリング市場における同意疲れとは何ですか？
  • 銀行取引データ、行動データ、公共料金データへのアクセスに関する繰り返しの要求が、特にデジタルリテラシーが低い低所得層のユーザーの間で顕著です。
• 2025年時点でのキャッシュフローおよび銀行取引データの市場シェアはどのくらいですか？
  • 市場シェアの31.42％を占め、代替信用スコアリング市場における最大のデータソースとなりました。
• 代替信用スコアリング市場における地域別のシェアはどのようになっていますか？
  • 2025年、北米は39.66％のシェアを占め、最大の地域拠点としての地位を維持しています。
• 代替信用スコアリング市場における主要企業はどこですか？
  • Experian plc、Equifax, Inc.、TransUnion、Fair Isaac Corporation、LexisNexis Risk Solutions、Upstart Network, Inc.などです。

目次

第1章 イントロダクション

• 調査の前提条件と市場の定義
• 調査範囲

第2章 調査手法

第3章 エグゼクティブサマリー

第4章 市場情勢

• 市場概要
• 市場促進要因
  • 「シン・ファイル」および「クレジット・インビジブル」の借り手の増加
  • 合意に基づくキャッシュフロー・アンダーライティングへの移行
  • デジタルプラットフォームにおける組み込み型融資の拡大
  • 与信決定における説明可能なAIに対する規制上の需要
  • オープンバンキングデータのアクセス許可によるスコアの質の向上
  • 移民および中小企業のための国境を越えた信用の移転
• 市場抑制要因
  • 同意疲れとデータ利用許可の減少
  • 不利益措置と貸し手に対する説明責任の負担
  • 国ごとのデータ権利および保存規則のばらつき
  • 急速に変化する消費者行動のシグナルによるモデルのドリフト
• バリューチェーン分析
• 規制情勢
• 技術展望
• ポーターのファイブフォース分析

第5章 市場規模と成長予測

• データソース別
  • キャッシュフローおよび銀行取引データ
  • 公共料金、通信料金および定期的な請求書の支払い
  • 賃貸、住宅および不動産関連データ
  • Eコマース、デジタルコマース、および決済プラットフォームのデータ
  • 行動データ、心理測定データ、デジタルフットプリントデータ
  • 公的記録、雇用状況、所得確認、およびその他の代替情報源
• 用途別
  • 無担保消費者ローン
  • 住宅ローンおよび担保付き住宅金融
  • 中小企業（SME／MSME）および事業向け融資
  • 賃貸および入居者審査
  • 不正検知、本人確認、および広範なリスク分析
  • その他の用途
• エンドユーザー別
  • 従来の銀行
  • フィンテック系貸付業者およびデジタル銀行
  • 信用組合および地域金融機関
  • 非銀行金融会社（NBFC）および専門金融会社
  • 組み込み型金融・コマースプラットフォーム
  • 信用情報機関およびデータアグリゲーター
• 地域別
  • 北米
    • 米国
    • カナダ
    • メキシコ
  • 南米
    • ブラジル
    • アルゼンチン
    • チリ
    • ペルー
    • その他の南米諸国
  • 欧州
    • 英国
    • ドイツ
    • フランス
    • イタリア
    • スペイン
    • ベネルクス（ベルギー、オランダ、ルクセンブルク）
    • 北欧諸国（デンマーク、フィンランド、アイスランド、ノルウェー、スウェーデン）
    • その他の欧州諸国
  • アジア太平洋
    • インド
    • 中国
    • 日本
    • オーストラリア
    • 韓国
    • 東南アジア（シンガポール、マレーシア、タイ、インドネシア、ベトナム、フィリピン）
    • その他のアジア太平洋諸国
  • 中東・アフリカ
    • アラブ首長国連邦
    • サウジアラビア
    • 南アフリカ
    • ナイジェリア
    • その他の中東・アフリカ諸国

第6章 競合情勢

• 市場集中度
• 戦略的動向
• 市場シェア分析
• 企業プロファイル
  • Experian plc
  • Equifax, Inc.
  • TransUnion
  • Fair Isaac Corporation
  • LexisNexis Risk Solutions
  • Upstart Network, Inc.
  • Zest AI, Inc.
  • Nova Credit, Inc.
  • CreditVidya
  • CredoLab Pte. Ltd.
  • LenddoEFL
  • Trusting Social, Inc.
  • Plaid Inc.
  • Credit Karma, LLC
  • CRIF S.p.A.
  • Creditinfo Group hf.
  • Provenir, Inc.
  • Scienaptic AI, Inc.
  • Tala Financial, Inc.
  • Pagaya Technologies Ltd.
  • Fintly

第7章 市場機会と将来の展望