高頻度取引（HFT）サーバーの世界市場：予測（2024年～2029年）

世界の高頻度取引（HFT）サーバーの市場規模は、2022年に4億1,496万6,000米ドルに達し、予測期間中のCAGRは3.45%で成長すると予測されています。

高頻度取引（HFT）は、金融市場に関与する洗練された技術主導の手法であり、最先端のコンピュータプログラムが数分の1秒以内に多数の注文を執行します。このダイナミックな手法は、複数のプラットフォームにまたがるさまざまな市場状況を分析・解釈するために綿密に設計された複雑なアルゴリズムに依存しています。HFTの核心は、非常に高速な約定スピード、迅速な売買回転率、驚くほど高い注文対取引比率にあります。HFTで採用される戦略は、マーケットメイク、裁定取引、モメンタム、ニュース主導型など多岐にわたる。

マーケットメイキングはHFTの代表的な戦略で、買気配と売気配を同時に提示します。ここでは複雑なアルゴリズムが活躍し、買い圧力と売り圧力を動的に評価します。これらのアルゴリズムは、ビッドとオファーを迅速に調整し、微小な価格差を繰り返し利用することを目的とし、多くの場合、取引のたびに1円の端数を稼ぎます。HFTを支えるインフラは、取引所、マーケット・データ・フィード・ハンドラ、アルゴリズム、注文管理システム（OMS）、取引所自体など、重要なコンポーネントが複雑に組み合わさっています。

イントロダクション

高頻度取引（HFT）サーバー市場は、低レイテンシーインフラに対する需要の高まりと裁定取引の機会拡大に後押しされ、現在急成長を遂げています。これらのHFTサーバーは、高頻度取引戦略を成功させるための必須条件である、前例のないスピードでの金融取引の実行を促進するために細心の注意を払って作られた、特別な驚異のコンピューティングとして存在しています。そのエンジニアリングは、市場データへの迅速な処理と応答を実現することに重点を置いており、トレーダーは瞬時の判断を下し、最小限の待ち時間で取引を実行することで、競合優位性を得ることができます。この成長軌道は、この分野における継続的な技術的進歩によってさらに強調されています。プロセッサー速度、メモリー機能、ネットワーキングインフラストラクチャーの絶え間ない強化は、高速化のあくなき追求と、より効率的な取引戦略の進化に寄与しています。

市場の勢いはスピードだけに左右されるものではなく、堅牢な市場監視メカニズムの必要性、金融市場のシームレスな統合、そして特にダイナミックなアジア太平洋におけるオンライン取引プラットフォームへの需要の高まりによっても左右されています。金融情勢が進化するにつれ、取引エコシステムにおける超低遅延の必要性はますます顕著になっています。さらに、金融サービスにおける量子コンピューティングの登場はパラダイム・シフトを意味し、さらなる高速化と高機能化が期待されています。高頻度取引サーバー市場は、技術革新、市場の複雑化、高頻度取引の世界における最先端ソリューションへの揺るぎない需要の融合に後押しされ、予測期間中も継続的に拡大する見通しです。

促進要因

• 取引におけるサーバーの重要な役割：トレーディング業界においてサーバーは極めて重要な役割を担っており、低遅延を保証し、取引の遅延を防止しています。高頻度取引サーバーは、市場データを処理し、迅速に応答するよう特別に設計されており、トレーダーが瞬時に判断し、最小限のレイテンシーで取引を実行することを可能にします。
• サーバー技術の進歩：より高速なプロセッサー、改良されたメモリー、強化されたネットワーク機能など、継続的な技術進歩により、より高速で効率的な取引戦略を可能にします。高頻度取引サーバーは、競争力を維持するためにこれらの進歩に対応する必要があり、定期的なハードウェアのアップグレードの必要性を促しています。
• オンライン取引プラットフォームに対する需要の増加：アジア太平洋を中心としたオンライン取引プラットフォームへの需要の高まりが、高頻度取引サーバー市場の成長に寄与しています。
• 堅牢な市場監視：強固な市場監視の必要性が高頻度取引サーバーの需要を牽引しています。最近の談合行為や為替レート操作に伴うトップサプライヤーに対する規制当局の監視が、取引活動のリアルタイム記録に対する需要を高め、高頻度取引サーバー市場の成長を促進しています。
• 金融市場の統合：金融市場の統合も高頻度取引サーバー市場の成長に寄与しています。金融市場の相互接続が進むにつれて、複数の市場における取引の迅速な執行をサポートする低遅延インフラの必要性がますます高まっています。

主要企業が提供する製品

• Xenonの高頻度取引（HFT）ソリューションは、金融市場で高速取引を実行するための包括的なツールと技術を提供します。これらのソリューションは、Xenonの超低レイテンシーインフラ、高度なアルゴリズム、および深い市場専門知識を活用することにより、トレーダーが優れたパフォーマンスを達成できるように設計されています。
• ASA Computersが提供するASA-2U2687V2-HFT-V1は、64GBのDDR4メモリを搭載しており、大量のデータをメモリに保存して素早くアクセスすることができます。これはHFT用途にとって重要なことで、素早くデータにアクセスして素早く取引を行う必要があるからです。

高頻度取引サーバー市場の2Uセグメントで顕著な成長：

高頻度取引サーバー市場内の2Uセグメントは、様々な要因によって現在大きな成長を遂げています。この成長の主な要因の1つは、2Uフォームファクターが提供する費用対効果と柔軟性です。中小企業は、比較的低コストでITインフラを拡張できる2Uサーバーにメリットを感じています。2Uフォームファクターの単一シャーシは柔軟性を高め、複数のコンピュータシステムで同時に高速トランザクションを実行できます。さらに、2Uサーバーは設置面積が小さいにもかかわらず、高いコンピューティング性能を誇ります。このため、高頻度取引コンピューティング用途に関連するような高性能ワークロードの処理に特に有用です。

これらのサーバーのコンパクトなサイズは、限られたスペース内でより多くのコンピューティング・パワーを提供するだけでなく、データセンター内に配置された場合のレイテンシーの削減にも貢献します。コンパクトなサイズと高いコンピューティング能力に加えて、2Uサーバーはコスト削減を実現します。フォームファクターが小さいため、消費電力が少なく、ラックスペースの有効活用が可能で、高頻度取引用途のコスト効率と拡張性の両方を優先する高密度コンピューティングソリューションを求める企業にとって、魅力的な選択肢となっています。

アジア太平洋が高頻度取引サーバー市場で大きなシェアを占めると予想される：

アジア太平洋は、高頻度取引サーバー市場において極めて重要な役割を果たすと見られています。重要な促進要因の一つは、この地域における高頻度取引活動の急加速です。この急増は、ローカル市場の急成長、金融市場の統合の進展、アジア太平洋の多様な市場にまたがるデータへの直接アクセスに対する需要の高まりに起因しています。その結果、市場関係者はこのダイナミックな取引環境がもたらす機会を活用するため、先進技術への投資を積極的に行っています。さらに、アジア太平洋のインフラ整備は、高頻度取引トレンドの拡大を促進する主な要因となっています。ICEグローバルネットワークの拡大などに代表されるように、インフラを強化するために多額の投資が行われています。

特に上海、香港、東京といった主要な金融ハブの顧客に対応するこの拡大は、シームレスな高頻度取引業務に必要なキャパシティを強化するという戦略的コミットメントを反映しています。この地域的な重要性に貢献している特筆すべき点は、特に中国における高頻度取引への関心の高まりです。上海の金融情勢は焦点となっており、多様なトレーダーからの関心が急速に高まっています。その中には、洗練された大企業だけでなく、高頻度トレーダーとして起業した個人トレーダーも含まれています。こうした関心の多面的な性質は、アジア太平洋における高頻度取引分野のダイナミクスが進化していることを浮き彫りにしています。

市場開拓：

• 2020年2月、シスコシステムズはオーストラリアの先端ネットワーク機器メーカー、エクサブレイズを買収し、高頻度取引のような最先端技術におけるエクサブレイズの製品ポートフォリオを強化しました。

目次

第1章 イントロダクション

• 市場概要
• 市場の定義
• 調査範囲
• 市場セグメンテーション
• 通貨
• 前提条件
• 基準年と予測年のタイムライン

第2章 調査手法

• 調査データ
• 調査プロセス

第3章 エグゼクティブサマリー

• 調査ハイライト

第4章 市場力学

• 市場促進要因
• 市場抑制要因
• ポーターのファイブフォース分析
• 業界バリューチェーン分析

第5章 高頻度取引サーバー市場：プロセッサー別

• イントロダクション
• X-86ベース
• ARMベース
• 非X86ベース

第6章 高頻度取引サーバー市場：形態別

• イントロダクション
• 1U
• 2U
• 4U
• その他

第7章 高頻度取引サーバー市場：用途別

• イントロダクション
• 株式取引
• 外国為替市場
• 商品市場
• その他

第8章 高頻度取引サーバー市場：地域別

• イントロダクション
• 北米
  • 米国
  • カナダ
  • メキシコ
• 南米
  • ブラジル
  • アルゼンチン
  • その他
• 欧州
  • 英国
  • ドイツ
  • フランス
  • スペイン
  • その他
• 中東・アフリカ
  • サウジアラビア
  • アラブ首長国連邦
  • イスラエル
  • その他
• アジア太平洋
  • 日本
  • 中国
  • インド
  • 韓国
  • インドネシア
  • タイ
  • その他

第9章 競合環境と分析

• 主要企業と戦略分析
• 市場シェア分析
• 合併・買収・協定・協業

第10章 企業プロファイル

• ASA Computers, Inc.
• Hypertec Group Inc.
• Dell Inc.
• Hewlett Packard Enterprise Development LP
• HyperShark Technologies Corp.
• Lenovo
• Super Micro Computer, Inc.
• Tyrone Systems
• XENON Systems Pty Ltd.

The high-frequency trading (HFT) server market was valued at US$414.966 million in 2022 and is expected to grow at a CAGR of 3.45% during the forecast period.

High-frequency trading (HFT) stands as a sophisticated and technologically driven method of engaging in financial markets, where cutting-edge computer programs execute a multitude of orders within fractions of a second. This dynamic approach relies on intricate algorithms meticulously designed to analyze and interpret various market conditions across multiple platforms. At its core, HFT is distinguished by its exceptionally high execution speeds, rapid turnover rates, and strikingly high order-to-trade ratios. The strategies employed within HFT are diverse, spanning market-making, arbitrage, momentum, and news-driven approaches.

Market making, a prominent strategy within HFT, involves the simultaneous provision of quotes on both the bid and offer. Complex algorithms are at play here, dynamically assessing buying and selling pressures. These algorithms rapidly adjust bids and offers, aiming to capitalize on minuscule price differentials repeatedly, often earning fractions of a penny with each transaction. The infrastructure supporting HFT is a complex amalgamation of critical components, including the Exchange, Market Data Feed handler, Algorithm, Order Management System (OMS), and the Exchange itself.

Introduction:

The high-frequency trading (HFT) server market is currently witnessing a substantial surge in growth, propelled by the escalating demand for low-latency infrastructure and the concurrent expansion of arbitrage opportunities. These HFT servers stand as specialized marvels of computing, meticulously crafted to facilitate the execution of financial transactions at unprecedented speeds, a prerequisite for thriving in the landscape of high-frequency trading strategies. Their engineering is focused on achieving rapid processing and response to market data, empowering traders to make split-second decisions and execute trades with minimal latency, thereby gaining a competitive edge. This growth trajectory is further accentuated by the ongoing technological strides in the field. Continuous enhancements in processor speeds, memory capabilities, and networking infrastructure contribute to the relentless pursuit of higher speeds and the evolution of more efficient trading strategies.

The market's momentum is not solely driven by speed; it is equally steered by the imperative for robust market surveillance mechanisms, the seamless integration of financial markets, and an escalating demand for online trading platforms, particularly in the dynamic Asia-Pacific region. As the financial landscape evolves, the necessity for ultra-low latency within the trading ecosystem becomes increasingly pronounced. Moreover, the advent of quantum computing in financial services represents a paradigm shift, promising even greater speeds and capabilities. Foreseeing this, the HFT server market is poised for continued expansion over the forecast period, propelled by the convergence of technological innovation, growing market complexities, and the unyielding demand for cutting-edge solutions in the world of high-frequency trading.

Drivers:

• Important role of servers in trading: Servers play a pivotal role in the trading industry, ensuring low latency and preventing trade delays. High-frequency trading servers are specifically designed to process and respond to market data quickly, enabling traders to make split-second decisions and execute trades with minimal latency.
• Advancements in server technology: Ongoing technological advancements, such as faster processors, improved memory, and enhanced networking capabilities, continuously enable higher speeds and more efficient trading strategies. High-frequency trading servers must keep pace with these advancements to remain competitive, driving the need for regular hardware upgrades.
• Increasing demand for online trading platforms: The flourishing demand for online trading platforms, particularly in the Asia-Pacific region, has contributed to the growth of the high-frequency trading server market. These platforms require high-speed and low-latency infrastructure to support the rapid execution of trades.
• Robust market surveillance: The need for robust market surveillance has driven the demand for high-frequency trading servers. Regulatory scrutiny on top suppliers following recent collusive acts and currency rate manipulations has increased the demand for real-time records of trade activities, driving the growth of the high-frequency trading server market.
• Integration of financial markets: The integration of financial markets has also contributed to the growth of the high-frequency trading server market. As financial markets become more interconnected, the need for low-latency infrastructure becomes increasingly important to support the rapid execution of trades across multiple markets.

Products offered by key companies:

• Xenon's High-Frequency Trading (HFT) solutions provide a comprehensive suite of tools and technology for executing high-speed trades in the financial markets. These solutions are designed to help traders achieve superior performance by leveraging Xenon's ultra-low latency infrastructure, advanced algorithms, and deep market expertise.
• ASA Computers offers the ASA-2U2687V2-HFT-V1 has 64GB of DDR4 memory, which allows it to store large amounts of data in memory for quick access. This is important for HFT applications, as they need to be able to access data quickly to make trades quickly.

Prominent growth in the 2U segment within the high-frequency trading server market:

The 2U segment within the high-frequency trading server market is currently undergoing substantial growth, driven by various factors. One key contributor to this growth is the cost-effectiveness and flexibility offered by the 2U form factor. Small and medium-sized enterprises (SMEs) find the 2U servers advantageous as they enable the scaling up of IT infrastructure at a comparatively lower cost. The singular chassis of the 2U form factor enhances flexibility, allowing for the execution of high-speed transactions across multiple computer systems simultaneously. Furthermore, 2U servers boast high computing performance despite their smaller footprint. This makes them particularly useful for handling high-performance workloads, such as those associated with high-frequency trading computing applications.

The compact size of these servers not only provides more computing power within limited space but also contributes to reduced latency when collocated in data centers. In addition to their compact size and high computing capabilities, 2U servers offer cost savings. The smaller form factor leads to lower power consumption and efficient rack space utilization, making them an attractive option for businesses seeking high-density computing solutions that prioritize both cost-efficiency and scalability for their high-frequency trading applications.

The Asia Pacific region is expected to hold a significant share of the high-frequency trading server market:

The Asia Pacific region is poised to play a pivotal role in the high-frequency trading server market, influenced by a confluence of factors. One significant driver is the swift acceleration of high-frequency trading activities within the region. This surge can be attributed to the burgeoning growth of local markets, increased integration of financial markets, and a rising demand for direct access to data spanning across the diverse markets within the Asia Pacific landscape. As a result, market players are keenly investing in advanced technologies to capitalize on the opportunities presented by this dynamic trading environment. Moreover, the infrastructure development in the Asia Pacific region is a key facilitator of the growing high-frequency trading trend. Substantial investments are being made to enhance the supporting infrastructure, exemplified by initiatives like the expansion of the ICE Global Network.

This expansion, particularly catering to clients in major financial hubs such as Shanghai, Hong Kong, and Tokyo, reflects a strategic commitment to bolstering the capacity required for seamless high-frequency trading operations. A noteworthy aspect contributing to the regional significance is the escalating interest in high-frequency trading, notably in China. The financial landscape of Shanghai has become a focal point, witnessing a rapid increase in interest from a diverse spectrum of traders. This includes not only sophisticated larger firms but also individual traders who have set up as high-frequency traders. The multifaceted nature of this interest underscores the evolving dynamics of the high-frequency trading sector within the Asia Pacific region.

Market development:

• In February 2020, Cisco Systems, Inc.'s acquisition of Exablaze, an Australian manufacturer of advanced network devices, bolstered Exablaze's product portfolio in cutting-edge technologies like HFT.

Segmentation

By Processor

• X-86 Based
• ARM-Based
• Non-X86 based

By Form

• 1U
• 2U
• 4U
• Others

By Application

• Equity Trading
• Forex Markets
• Commodity Markets
• Others

By Geography

• North America
• United States
• Canada
• Mexico
• South America
• Brazil
• Argentina
• Others
• Europe
• United Kingdom
• Germany
• France
• Spain
• Others
• Middle East and Africa
• Saudi Arabia
• UAE
• Israel
• Others
• Asia Pacific
• Japan
• China
• India
• South Korea
• Indonesia
• Thailand
• Others

TABLE OF CONTENTS

1. INTRODUCTION

• 1.1. Market Overview
• 1.2. Market Definition
• 1.3. Scope of the Study
• 1.4. Market Segmentation
• 1.5. Currency
• 1.6. Assumptions
• 1.7. Base, and Forecast Years Timeline

2. RESEARCH METHODOLOGY

• 2.1. Research Data
• 2.2. Research Processes

3. EXECUTIVE SUMMARY

• 3.1. Research Highlights

4. MARKET DYNAMICS

• 4.1. Market Drivers
• 4.2. Market Restraints
• 4.3. Porter's Five Force Analysis
  • 4.3.1. Bargaining Power of Suppliers
  • 4.3.2. Bargaining Power of Buyers
  • 4.3.3. Threat of New Entrants
  • 4.3.4. Threat of Substitutes
  • 4.3.5. Competitive Rivalry in the Industry
• 4.4. Industry Value Chain Analysis

5. HIGH-FREQUENCY TRADING SERVER MARKET BY PROCESSOR

• 5.1. Introduction
• 5.2. X-86 Based
• 5.3. ARM-Based
• 5.4. Non-X86 based

6. HIGH-FREQUENCY TRADING SERVER MARKET BY FORM

• 6.1. Introduction
• 6.2. 1U
• 6.3. 2U
• 6.4. 4U
• 6.5. Others

7. HIGH-FREQUENCY TRADING SERVER MARKET BY APPLICATION

• 7.1. Introduction
• 7.2. Equity Trading
• 7.3. Forex Markets
• 7.4. Commodity Markets
• 7.5. Others

8. HIGH-FREQUENCY TRADING SERVER MARKET BY GEOGRAPHY

• 8.1. Introduction
• 8.2. North America
  • 8.2.1. United States
  • 8.2.2. Canada
  • 8.2.3. Mexico
• 8.3. South America
  • 8.3.1. Brazil
  • 8.3.2. Argentina
  • 8.3.3. Others
• 8.4. Europe
  • 8.4.1. United Kingdom
  • 8.4.2. Germany
  • 8.4.3. France
  • 8.4.4. Spain
  • 8.4.5. Others
• 8.5. The Middle East and Africa
  • 8.5.1. Saudi Arabia
  • 8.5.2. UAE
  • 8.5.3. Israel
  • 8.5.4. Others
• 8.6. Asia Pacific
  • 8.6.1. Japan
  • 8.6.2. China
  • 8.6.3. India
  • 8.6.4. South Korea
  • 8.6.5. Indonesia
  • 8.6.6. Thailand
  • 8.6.7. Others

9. COMPETITIVE ENVIRONMENT AND ANALYSIS

• 9.1. Major Players and Strategy Analysis
• 9.2. Market Share Analysis
• 9.3. Mergers, Acquisitions, Agreements, and Collaborations

10. COMPANY PROFILES

• 10.1. ASA Computers, Inc.
• 10.2. Hypertec Group Inc.
• 10.3. Dell Inc.
• 10.4. Hewlett Packard Enterprise Development LP
• 10.5. HyperShark Technologies Corp.
• 10.6. Lenovo
• 10.7. Super Micro Computer, Inc.
• 10.8. Tyrone Systems
• 10.9. XENON Systems Pty Ltd.