外装塗料小売市場の市場機会、成長促進要因、産業動向分析、2025年～2034年予測

世界の外装塗料小売市場は、2024年に355億米ドルと評価され、CAGR 8.2％で拡大し、2034年には783億米ドルに達すると推定されています。

この成長は、特に新興経済諸国における建設活動の活発化と、住宅改築・リフォームプロジェクトの増加によって大きく後押しされています。消費者は、特に外装の視覚的魅力を高めるために、不動産への投資をより積極的に行うようになっています。その結果、美観と保護効果の両方を提供する高性能塗料の需要が大幅に増加しています。都市の拡大、政府の住宅政策、建築美観をカスタマイズする傾向の高まりも、外装塗料消費の一貫した増加に寄与しています。さらに、新興地域における農村部の住宅開発が製品採用の機会を増やし、さらなる成長を促しています。商業建築と住宅建築の両分野で、耐久性と耐候性に優れた塗料の大規模な使用を必要とするインフラ開発への注目が高まっており、この急成長に積極的に貢献しています。

持続可能性と環境に配慮した建築慣行を重視する地域では、外装用塗料の販売は好調を維持しています。北米と欧州は、塗り替えサイクルが確立していること、高級製品が好まれること、低VOC材料を取り巻く規制の枠組みがしっかりしていることから、引き続きリードしています。これらの地域は、環境問題への意識と不動産メンテナンス活動の着実なペースにより、安定した需要を維持しています。同時に、都市開発が急速に進んでいる国々では、政府主導の建設イニシアチブと住宅ゾーンの拡大が成長の原動力となっています。健康と環境の安全性を重視する市場では、有害化合物の含有量が少ない塗料への移行が加速しており、製品の嗜好に大きな変化が生じています。

水性塗料が外装塗料小売市場を独占し、総シェアの約77.7％を占めています。これらの配合は2024年に276億米ドルの収益を生み出し、2034年には615億米ドルに達し、CAGR 8.4％で拡大すると予測されています。これらの製剤が広く採用されているのは、環境にやさしく、臭いが少なく、速乾性があり、後片付けが簡単だからです。消費者も規制当局も同様に、性能を損なうことなく持続可能性の目標を達成するソリューションを求めています。その結果、水性塗料は住宅用と商業用の両方で選ばれるようになりました。メーカーもまた、耐候性、紫外線安定性、長寿命化など、これらの製品を強化する技術に投資しています。

建設部門におけるグリーン認証への注目は、このシフトに勢いを与え、世界の環境基準に沿った次世代塗料の開発を促しています。耐久性を強化した先進的なアクリルエマルションやその他の耐候性機能などの革新が、世界市場のプレミアム製品ラインを形成しています。

樹脂タイプ別では、アクリル系塗料が2024年に57.5%のシェアで市場をリードしました。その人気の理由は、優れた耐久性、柔軟性、紫外線に対する耐性にあります。これらの特徴により、アクリル系塗料は特に幅広い気候や用途に適しています。水性システムと組み合わせることで、予算重視の消費者にも高級志向の消費者にもアピールする汎用性の高いソリューションとなります。環境への関心が高まる中、アクリル水性はVOCの含有量を最小限に抑え、持続可能性に配慮しているため、さらに望ましいものとなっています。セルフクリーニングの表面やエラストマーの柔軟性などの開発機能は、消費者と不動産デベロッパーの両方に付加価値を与え、最近の塗料ラインではますます人気が高まっています。

最終用途別では、2024年には住宅分野が市場シェア全体の約62.7%を占め、圧倒的な強さを見せた。この背景には、着実な新築住宅プロジェクトの量と、成熟した市場における周期的な塗り替え慣行があります。DIYによるリフォームやデザインの文化が拡大している地域では、消費者は長持ちする仕上がりと塗りやすさを提供する高品質の塗料を選ぶようになっています。さらに、都市化が進む国々では中産階級が増加し、手頃な価格でありながら耐久性のある外壁塗料を求めるようになり、住宅分野の需要をさらに押し上げています。デザインの個性化や環境に配慮した製品への関心の高まりなど、消費者行動の変化がこの分野の購買決定に影響を与えています。

中国の外装塗料小売市場は2024年に49億米ドルに達し、CAGR 8.5％で成長し、2034年には111億米ドルに達すると予想されます。成長の主な背景には、政府の戦略的都市化構想による住宅とインフラへの大規模投資があります。消費者は、特に急成長する都心部において、低VOCで耐候性の高い塗料に関心を寄せています。国内メーカーは、進化する建築基準法や環境目標を反映し、認定を受けた持続可能な製品を提供することで、こうした動向に対応しています。

目次

第1章 調査手法と範囲

第2章 エグゼクティブサマリー

第3章 業界考察

• エコシステム分析
  • バリューチェーンに影響を与える要因
  • 利益率分析
  • ディスラプション
  • 将来の展望
  • 製造業者
  • 販売代理店
• トランプ政権の関税の影響- 構造化された概要
  • 貿易への影響
    • 貿易量の混乱
    • 報復措置
  • 業界への影響
    • 供給側の影響（原材料）
      • 主要原材料の価格変動
      • サプライチェーンの再構築
      • 生産コストへの影響
    • 需要側の影響（販売価格）
      • 最終市場への価格伝達
      • 市場シェアの動向
      • 消費者の反応パターン
  • 影響を受ける主要企業
  • 戦略的な業界対応
    • サプライチェーンの再構成
    • 価格設定と製品戦略
    • 政策関与
  • 展望と今後の検討事項
• 貿易統計（HSコード）
  • 主要輸出国
  • 主要輸入国
• サプライヤーの情勢
• 利益率分析
• 主なニュースと取り組み
• 規制情勢
• 影響要因
  • 促進要因
    • 世界の住宅・インフラ開発の急増
    • 環境に優しい塗料配合の技術的進歩
    • 小売およびeコマースの流通チャネルの拡大
  • 業界の潜在的リスク＆課題
    • 原材料費の変動
    • 厳しい環境規制とVOC規制
• 成長可能性分析
• ポーター分析
• PESTEL分析

第4章 競合情勢

• イントロダクション
• 企業の市場シェア分析
• 競合ポジショニングマトリックス
• 戦略的展望マトリックス

第5章 市場推計・予測：製品タイプ別、2021 –2034

• 主要動向
• 水性
• 油性

第6章 市場推計・予測：樹脂の種類別、2021 –2034

• 主要動向
• アクリル
• ポリウレタン
• エポキシ
• ケイ酸塩
• その他

第7章 市場推計・予測：最終用途別、2021 –2034

• 主要動向
• 住宅用
• 商業用
• 産業

第8章 市場推計・予測：地域別、2021 –2034

• 主要動向
• 北米
  • 米国
  • カナダ
• 欧州
  • ドイツ
  • 英国
  • フランス
  • スペイン
  • イタリア
  • オランダ
• アジア太平洋地域
  • 中国
  • インド
  • 日本
  • オーストラリア
  • 韓国
• ラテンアメリカ
  • ブラジル
  • メキシコ
  • アルゼンチン
• 中東・アフリカ
  • サウジアラビア
  • 南アフリカ
  • アラブ首長国連邦

第9章 企業プロファイル

• AkzoNobel
• Asian Paints
• Axalta Coating Systems
• BASF Coatings
• Benjamin Moore &Co.
• Berger Paints
• DAW SE
• Hempel
• Jotun
• Kansai Paint
• Masco Corporation
• Nippon Paint Holdings
• PPG Industries
• RPM International
• Sherwin-Williams

The Global Exterior Paint Retail Market was valued at USD 35.5 billion in 2024 and is estimated to expand at a CAGR of 8.2% to reach USD 78.3 billion by 2034. This growth is largely fueled by rising construction activity, especially in developing economies, along with an increasing number of home renovation and remodeling projects. Consumers are becoming more willing to invest in their properties, especially in enhancing the visual appeal of exteriors. As a result, the demand for high-performance paints that offer both aesthetic and protective benefits is increasing significantly. Urban expansion, government housing initiatives, and the growing trend of customized architectural aesthetics are also contributing to the consistent rise in exterior paint consumption. Additionally, rural housing developments in emerging regions are creating more opportunities for product adoption, driving further growth. Both commercial and residential construction segments are actively contributing to the surge, with an increased focus on infrastructure developments that require large-scale use of durable and weather-resistant paints.

In regions that emphasize sustainability and eco-conscious building practices, exterior paint sales remain strong. North America and Europe continue to lead due to their established repaint cycles, preference for premium products, and strong regulatory frameworks surrounding low-VOC materials. These regions have maintained consistent demand due to awareness of environmental concerns and a steady pace of real estate maintenance activities. Simultaneously, countries experiencing rapid urban development are seeing growth driven by government-led construction initiatives and expanding residential zones. Markets that emphasize health and environmental safety are accelerating the transition to paints that contain fewer harmful compounds, thus giving rise to a significant shift in product preferences.

Water-based paints dominate the exterior paint retail market, capturing around 77.7% of the total share. These formulations generated USD 27.6 billion in revenue in 2024 and are forecasted to reach USD 61.5 billion by 2034, expanding at a CAGR of 8.4%. Their widespread adoption is due to the combination of eco-friendliness, low odor, quick drying properties, and easy cleanup. Consumers and regulators alike are pushing for solutions that meet sustainability targets without compromising performance. As a result, water-based paints have become the go-to choice across both residential and commercial applications. Manufacturers are also investing in technologies that enhance these products with improved weather resistance, UV stability, and longer lifespans.

The focus on green certifications in the construction sector has added momentum to this shift, encouraging the development of next-generation paint formulations that align with global environmental standards. Innovations such as advanced acrylic emulsions with enhanced durability, along with other weatherproof features, are shaping premium product lines in the global market.

By resin type, acrylic-based paints led the market in 2024 with a 57.5% share. Their popularity stems from their outstanding durability, flexibility, and resistance to ultraviolet radiation. These features make acrylic paints especially suitable for a wide range of climates and applications. When combined with water-based systems, they provide a versatile solution that appeals to both budget-conscious and premium consumers. With environmental concerns taking center stage, acrylic water-based formulations have become even more desirable due to their minimal VOC content and adherence to sustainability practices. Enhanced features such as self-cleaning surfaces and elastomeric flexibility are becoming increasingly popular in modern paint lines, adding value to both consumers and property developers.

In terms of end use, the residential segment emerged as the dominant force in 2024, accounting for approximately 62.7% of total market share. This is driven by steady volumes of new housing projects and cyclical repainting practices in more mature markets. In regions with a growing culture of DIY renovation and design, consumers are opting for high-quality paints that offer long-lasting finishes and ease of application. Additionally, the rising middle class in urbanizing nations is seeking affordable yet durable exterior paint options, further driving demand in the residential space. Shifts in consumer behavior, including a stronger focus on design personalization and environmentally conscious products, are influencing purchasing decisions across this segment.

China exterior paint retail market reached USD 4.9 billion in 2024 and is expected to grow at a CAGR of 8.5%, hitting USD 11.1 billion by 2034. The growth is largely backed by large-scale investments in housing and infrastructure, driven by the government's strategic urbanization initiatives. Consumers are leaning toward low-VOC and weather-resistant coatings, particularly in fast-growing urban centers. Domestic manufacturers are adapting to these trends by offering certified sustainable products, reflecting evolving building codes and environmental objectives.

Table of Contents

Chapter 1 Methodology & Scope

• 1.1 Market scope & definition
• 1.2 Base estimates & calculations
• 1.3 Forecast calculation
• 1.4 Data sources
  • 1.4.1 Primary
  • 1.4.2 Secondary
    • 1.4.2.1 Paid sources
    • 1.4.2.2 Public sources

Chapter 2 Executive Summary

• 2.1 Industry synopsis, 2021-2034

Chapter 3 Industry Insights

• 3.1 Industry ecosystem analysis
  • 3.1.1 Factor affecting the value chain
  • 3.1.2 Profit margin analysis
  • 3.1.3 Disruptions
  • 3.1.4 Future outlook
  • 3.1.5 Manufacturers
  • 3.1.6 Distributors
• 3.2 Impact of trump administration tariffs – structured overview
  • 3.2.1 Impact on trade
    • 3.2.1.1 Trade volume disruptions
    • 3.2.1.2 Retaliatory measures
  • 3.2.2 Impact on the industry
    • 3.2.2.1 Supply-side impact (raw materials)
      • 3.2.2.1.1 Price volatility in key materials
      • 3.2.2.1.2 Supply chain restructuring
      • 3.2.2.1.3 Production cost implications
    • 3.2.2.2 Demand-side impact (selling price)
      • 3.2.2.2.1 Price transmission to end markets
      • 3.2.2.2.2 Market share dynamics
      • 3.2.2.2.3 Consumer response patterns
  • 3.2.3 Key companies impacted
  • 3.2.4 Strategic industry responses
    • 3.2.4.1 Supply chain reconfiguration
    • 3.2.4.2 Pricing and product strategies
    • 3.2.4.3 Policy engagement
  • 3.2.5 Outlook and future considerations
• 3.3 Trade statistics (HS code)
  • 3.3.1 Major exporting countries
  • 3.3.2 Major importing countries
• 3.4 Supplier landscape
• 3.5 Profit margin analysis
• 3.6 Key news & initiatives
• 3.7 Regulatory landscape
• 3.8 Impact forces
  • 3.8.1 Growth drivers
    • 3.8.1.1 Surge in global residential and infrastructure development
    • 3.8.1.2 Technological advancements in eco-friendly paint formulations
    • 3.8.1.3 Expansion of retail and e-commerce distribution channels
  • 3.8.2 Industry pitfalls & challenges
    • 3.8.2.1 Volatility in raw material costs
    • 3.8.2.2 Stringent environmental and VOC regulations
• 3.9 Growth potential analysis
• 3.10 Porter's analysis
• 3.11 PESTEL analysis

Chapter 4 Competitive Landscape, 2024

• 4.1 Introduction
• 4.2 Company market share analysis
• 4.3 Competitive positioning matrix
• 4.4 Strategic outlook matrix

Chapter 5 Market Estimates and Forecast, By Product Type, 2021 – 2034 (USD Billion) (Tons)

• 5.1 Key trends
• 5.2 Water-based
• 5.3 Oil-based

Chapter 6 Market Estimates and Forecast, By Resin Type, 2021 – 2034 (USD Billion) (Tons)

• 6.1 Key trends
• 6.2 Acrylic
• 6.3 Polyurethane
• 6.4 Epoxy
• 6.5 Silicate
• 6.6 Others

Chapter 7 Market Estimates and Forecast, By End use, 2021 – 2034 (USD Billion) (Tons)

• 7.1 Key trends
• 7.2 Residential
• 7.3 Commercial
• 7.4 Industrial

Chapter 8 Market Estimates and Forecast, By Region, 2021 – 2034 (USD Billion) (Tons)

• 8.1 Key trends
• 8.2 North America
  • 8.2.1 U.S.
  • 8.2.2 Canada
• 8.3 Europe
  • 8.3.1 Germany
  • 8.3.2 UK
  • 8.3.3 France
  • 8.3.4 Spain
  • 8.3.5 Italy
  • 8.3.6 Netherlands
• 8.4 Asia Pacific
  • 8.4.1 China
  • 8.4.2 India
  • 8.4.3 Japan
  • 8.4.4 Australia
  • 8.4.5 South Korea
• 8.5 Latin America
  • 8.5.1 Brazil
  • 8.5.2 Mexico
  • 8.5.3 Argentina
• 8.6 Middle East and Africa
  • 8.6.1 Saudi Arabia
  • 8.6.2 South Africa
  • 8.6.3 UAE

Chapter 9 Company Profiles

• 9.1 AkzoNobel
• 9.2 Asian Paints
• 9.3 Axalta Coating Systems
• 9.4 BASF Coatings
• 9.5 Benjamin Moore & Co.
• 9.6 Berger Paints
• 9.7 DAW SE
• 9.8 Hempel
• 9.9 Jotun
• 9.10 Kansai Paint
• 9.11 Masco Corporation
• 9.12 Nippon Paint Holdings
• 9.13 PPG Industries
• 9.14 RPM International
• 9.15 Sherwin-Williams