鉄鉱石ペレットの市場機会、成長促進要因、産業動向分析、2025～2034年予測

世界の鉄鉱石ペレット市場は、2024年に1,085億米ドルと評価され、2025年から2034年にかけて8.4%の安定したCAGRが見込まれています。

この成長は、特に建設分野での鉄鋼需要の増加や、世界のインフラ開発ニーズの高まりによるところが大きいです。鉄鉱石ペレットは鉄鉱石粉から作られる小さな球体で、鉄鋼生産に不可欠であり、この需要を満たす上で重要な役割を果たしています。さらに、スマートシティ構想を取り巻く有利な規制が、今後10年間で市場をさらに押し上げると予想されます。

鉄鉱石ペレット産業はまた、特に特定の地域において、焼結活動に関連する政府政策の厳格化から生じる機会からも利益を得ています。鉄鉱石の代替加工法である焼結は、環境と健康への影響に対する懸念から規制が強化されつつあります。焼結プロセスに対するこうした規制強化は、鉄鋼生産におけるより持続可能なソリューションとして、鉄鉱石ペレットの成長に門戸を開いています。

しかし、鉄鋼メーカーとペレットサプライヤー間の協力不足により、市場は課題に直面しています。鉄鉱石価格の不一致はしばしば紛争を引き起こし、鉄鉱石ペレットの普及を妨げます。このような課題にもかかわらず、自動車製造のような産業における鉄鋼需要の増加は、市場がこれらの課題を克服するのに役立つと予想されます。

グレード別では、市場は高炉（BF）と直接還元（DR）の2つの主要セグメントに分けられます。高炉セグメントは2024年に817億米ドルを占め、直接還元法に比べて費用対効果が高いため、今後も成長が見込まれます。高炉ペレットは、大規模な生産工程を効率的にサポートできることから、製鉄で広く使用されています。

バリング技術に関しては、鉄鉱石ペレット市場はバリングドラムとバリングディスクに分類されます。バリングドラムセグメントは、より良い制御で大量のペレットを生産する能力、およびサイズの小さい材料の効率的なリサイクルにより、2034年までに969億米ドル以上を生み出すと予測されています。

鉄鉱石ペレット市場は用途別にも分類され、主な分類は鉄ベースの化学品と鉄鋼生産です。鉄ベースの化学品セグメントは、2024年から2034年まで年率8.7%以上の成長が見込まれています。これらのペレットは、様々な工業用途の鉄鋼だけでなく、規制基準が需要を後押ししている廃水処理のようなプロセスでも使用されています。

ペレット化技術の観点から、市場は走行火格子、火格子キルン、その他の方法に区分されます。火格子キルンは2024年に232億米ドルの市場価値を持ち、生産時の温度制御を改善する能力により、エネルギー消費を削減し、製品品質を向上させることができるため拡大しています。

鉄分が多く不純物が少ないことで知られるマグネタイト鉱石は、鉄鋼生産でますます好まれるようになっています。このタイプの鉱石は、鉄鋼の全体的な品質を向上させ、加工コストを削減するため、他のタイプの鉄鉱石に比べて魅力的な選択肢となっています。

アジア太平洋地域、特に自動車生産が盛んな国々では、2025年から2034年にかけて年率8.9%以上の力強い成長が予測されています。この地域では、特に自動車セクター向けの鉄鋼需要が増加しており、アジア太平洋地域の市場拡大の原動力となっています。

目次

第1章 調査手法と調査範囲

第2章 エグゼクティブサマリー

第3章 業界洞察

• エコシステム分析
  • バリューチェーンに影響を与える要因
  • 利益率分析
  • 破壊
  • 将来の展望
  • メーカー
  • 流通業者
• サプライヤーの状況
• 利益率分析
• 主要ニュースと取り組み
• 規制状況
• 影響要因
  • 促進要因
    • 北米と欧州におけるカーボンレス製鋼への動向の変化
    • 建設セクターにおける鉄鋼需要の増加
    • 中国における焼結活動に関する政府の不利な政策
    • 自動車産業における鉄鋼使用の増加
    • 塊鋼や焼結鋼に比べて優れた製品メリット
  • 業界の潜在的リスク＆課題
    • 欧米諸国における鉄鋼メーカーとペレットサプライヤーの統合不足
    • 合理的な価格での代替品の入手可能性
    • 不安定な鉄鉱石価格
• 成長可能性分析
• ポーター分析
• PESTEL分析

第4章 競合情勢

• イントロダクション
• 企業シェア分析
• 競合のポジショニング・マトリックス
• 戦略展望マトリックス

第5章 市場規模・予測：グレード別、2021-2034年

• 主要動向
• 高炉（BF）
• 直接還元（DR）

第6章 市場規模・予測：投入技術別、2021-2034年

• 主要動向
• バローリングディスク
• バリングドラム

第7章 市場規模・予測：用途別、2021-2034年

• 主要動向
• 電気アーク炉
• 電気誘導炉
• 酸素ベース/高炉

第8章 市場規模・予測：製品ソース別、2021-2034年

• 主要動向
• ヘマタイト
• マグネタイト
• その他

第9章 市場規模・予測：ペレタイジングプロセス別、2021-2034年

• 主要動向
• トラベリンググレート（TG）
• グレートキルン（GK）
• その他

第10章 市場規模・予測：地域別、2021-2034年

• 主要動向
• 北米
  • 米国
  • カナダ
• 欧州
  • 英国
  • ドイツ
  • フランス
  • イタリア
  • スペイン
  • ロシア
• アジア太平洋
  • 中国
  • インド
  • 日本
  • 韓国
  • オーストラリア
• ラテンアメリカ
  • ブラジル
  • メキシコ
• 中東・アフリカ
  • 南アフリカ
  • サウジアラビア
  • アラブ首長国連邦

第11章 企業プロファイル

• Anglo American
• Bahrain Steel
• BHP Billiton
• Cleveland-Cliffs
• Evraz
• FERREXPO
• Iron Ore Company of Canada
• Jindal SAW
• LKAB Koncernkontor
• METALLOINVEST MC

The Global Iron Ore Pellets Market was valued at USD 108.5 billion in 2024 and is expected to experience a steady CAGR of 8.4% from 2025 to 2034. This growth is largely driven by the increasing demand for steel, particularly in the construction sector, as well as the rising need for infrastructure development worldwide. Iron ore pellets, small spheres created from iron ore powder, are essential for steel production and play a key role in meeting this demand. Additionally, favorable regulations surrounding smart city initiatives are expected to further boost the market over the next decade.

The iron ore pellet industry also benefits from opportunities arising from stricter government policies related to sintering activities, particularly in certain regions. Sintering, an alternative iron ore processing method, is facing growing regulation due to concerns about environmental and health impacts. These stricter regulations on sintering processes are opening doors for the growth of iron ore pellets as a more sustainable solution in steel production.

However, the market faces challenges due to a lack of cooperation between steelmakers and pellet suppliers. Discrepancies in the prices of iron ore often lead to conflicts, which can hinder the widespread adoption of iron ore pellets. Despite these issues, the growing demand for steel across industries such as automotive manufacturing is expected to help the market overcome these challenges.

By grade, the market is divided into two main segments: blast furnace (BF) and direct reduction (DR). The blast furnace segment accounted for USD 81.7 billion in 2024 and is expected to see continued growth, owing to its cost-effectiveness compared to direct reduction methods. BF pellets are widely used in steelmaking for their ability to support large-scale production processes efficiently.

Regarding balling technology, the iron ore pellet market is categorized into balling drum and balling disc. The balling drum segment is projected to generate over USD 96.9 billion by 2034 due to its capacity to produce large quantities of pellets with better control, as well as its efficient recycling of undersized materials.

The iron ore pellets market is also classified by application, with the main categories being iron-based chemicals and steel production. The iron-based chemicals segment is expected to grow at a rate of over 8.7% annually from 2024 to 2034. These pellets are used not only in steel for various industrial applications but also in processes like wastewater treatment, where regulatory standards are driving demand.

In terms of pelletizing technology, the market is segmented into traveling grate, grate kiln, and other methods. The grate kiln segment held a market value of USD 23.2 billion in 2024 and is expanding due to its ability to improve temperature control during production, thus reducing energy consumption and enhancing product quality.

Magnetite ore, known for its high iron content and low impurities, is increasingly favored in steel production. This type of ore improves the overall quality of steel and reduces processing costs, making it a more attractive option compared to other types of iron ore.

The Asia Pacific region, especially countries with significant automotive production, is projected to experience a robust growth rate of over 8.9% annually between 2025 and 2034. This region's increasing steel demand, particularly for the automotive sector, is driving the market expansion in Asia Pacific.

Table of Contents

Chapter 1 Methodology & Scope

• 1.1 Market scope & definition
• 1.2 Base estimates & calculations
• 1.3 Forecast calculation
• 1.4 Data sources
  • 1.4.1 Primary
  • 1.4.2 Secondary
    • 1.4.2.1 Paid sources
    • 1.4.2.2 Public sources

Chapter 2 Executive Summary

• 2.1 Industry synopsis, 2021-2034

Chapter 3 Industry Insights

• 3.1 Industry ecosystem analysis
  • 3.1.1 Factor affecting the value chain
  • 3.1.2 Profit margin analysis
  • 3.1.3 Disruptions
  • 3.1.4 Future outlook
  • 3.1.5 Manufacturers
  • 3.1.6 Distributors
• 3.2 Supplier landscape
• 3.3 Profit margin analysis
• 3.4 Key news & initiatives
• 3.5 Regulatory landscape
• 3.6 Impact forces
  • 3.6.1 Growth drivers
    • 3.6.1.1 Shifting trend toward carbon-less steelmaking across North America and Europe
    • 3.6.1.2 Proliferating steel demand in the construction sector
    • 3.6.1.3 Unfavorable government policies related to sintering activities in China
    • 3.6.1.4 Increasing steel usage in the automotive industry
    • 3.6.1.5 Superior product benefits compared to lumps or sinter
  • 3.6.2 Industry pitfalls & challenges
    • 3.6.2.1 Lack of integration between steelmakers and pellet suppliers in Western countries
    • 3.6.2.2 Availability of substitutes at reasonable rate
    • 3.6.2.3 Volatile iron ore prices
• 3.7 Growth potential analysis
• 3.8 Porter's analysis
• 3.9 PESTEL analysis

Chapter 4 Competitive Landscape, 2024

• 4.1 Introduction
• 4.2 Company market share analysis
• 4.3 Competitive positioning matrix
• 4.4 Strategic outlook matrix

Chapter 5 Market Size and Forecast, By Grade, 2021-2034 (USD Billion) (Kilo Tons)

• 5.1 Key trends
• 5.2 Blast Furnace (BF)
• 5.3 Direct Reduction (DR)

Chapter 6 Market Size and Forecast, By Balling Technologies, 2021-2034 (USD Billion) (Kilo Tons)

• 6.1 Key trends
• 6.2 Balling disc
• 6.3 Balling drum

Chapter 7 Market Size and Forecast, By Application, 2021-2034 (USD Billion) (Kilo Tons)

• 7.1 Key trends
• 7.2 Electric arc furnace
• 7.3 Electric induction furnace
• 7.4 Oxygen based/blast furnace

Chapter 8 Market Size and Forecast, By Product Source, 2021-2034 (USD Billion) (Kilo Tons)

• 8.1 Key trends
• 8.2 Hematite
• 8.3 Magnetite
• 8.4 Others

Chapter 9 Market Size and Forecast, By Pelletizing Process, 2021-2034 (USD Billion) (Kilo Tons)

• 9.1 Key trends
• 9.2 Travelling Grate (TG)
• 9.3 Grate Kiln (GK)
• 9.4 Others

Chapter 10 Market Size and Forecast, By Region, 2021-2034 (USD Billion) (Kilo Tons)

• 10.1 Key trends
• 10.2 North America
  • 10.2.1 U.S.
  • 10.2.2 Canada
• 10.3 Europe
  • 10.3.1 UK
  • 10.3.2 Germany
  • 10.3.3 France
  • 10.3.4 Italy
  • 10.3.5 Spain
  • 10.3.6 Russia
• 10.4 Asia Pacific
  • 10.4.1 China
  • 10.4.2 India
  • 10.4.3 Japan
  • 10.4.4 South Korea
  • 10.4.5 Australia
• 10.5 Latin America
  • 10.5.1 Brazil
  • 10.5.2 Mexico
• 10.6 MEA
  • 10.6.1 South Africa
  • 10.6.2 Saudi Arabia
  • 10.6.3 UAE

Chapter 11 Company Profiles

• 11.1 Anglo American
• 11.2 Bahrain Steel
• 11.3 BHP Billiton
• 11.4 Cleveland-Cliffs
• 11.5 Evraz
• 11.6 FERREXPO
• 11.7 Iron Ore Company of Canada
• 11.8 Jindal SAW
• 11.9 LKAB Koncernkontor
• 11.10 METALLOINVEST MC