ウェルスマネジメント主要企業の動向：2008年

当報告書では、プライベートウェルスマネジメント市場について調査分析するとともに、主要5社のプロファイルや各社の戦略開発に関する解説をまとめ、概略下記の構成でお届けいたします。

概要

エグゼクティブサマリー

第1章 市場の展望：ウェルスマネジメント産業の混乱期

• 世界のウェルスマネジメント企業の重大な変化
  • 主要企業の運用資産は2005年以来成長してきたが、成長率は様々
• ウェルスマネジメント主要企業は、2007年と2008年の実績で複合的な幸運を経験
  • USBは運用資産面では良いが2005年から2008年の成長率は他社より低い
  • HSBCは2007年、複合年間成長率が最高だったが2008年は成長が止まる
  • 小規模のウェルスマネジメント企業の方が大規模企業より費用に対する費用の割合は良い
  • 2008年多くのウェルスマネジメント企業では収益は減少、費用が増加し、収益性が低下した
  • 顧客関係の生産性の対策は企業により大きく異なる

第2章 ケーススタディ：ウェルスマネジメント企業主要5社のプロファイル

• UBS:ウェルスマネジメント第1位の座を維持しようと戦っている
  • 2008年の金融の混乱では多くの企業がウェルスマネジメント部門から撤退しユニバーサルバンクのモデルが崩壊
  • UBSはパーソナルウェルスマネジメントサービスのあらゆる範囲をカバー
  • UBS Wealth Managementは特にアジア太平洋部門で攻勢をかけている
  • UBSはナンバーワンバンクとしての評価を回復しようと戦っている
• Credit Suisse：引き続き拡大計画を実行中
  • Credit Suisseは規模はUBSほどではないが、いくつかの指標で上回る
  • Credit Suisseは一流のグローバルプライベートバンクになるための戦略を実行中
  • Credit Suisseは引き続き統合バンキングモデルに取り組んでいる
  • Credit Suisseのプライベートバンキングは比較的うまく金融危機を切り抜けた
• Morgan Stanley：ウェルスマネジメントの業績は他社よりも好調だが費用もかさんでいる
  • Morgan Stanley Global Wealth Management Groupの収益は横ばい
  • Morgan stanleyはウェルスマネジメントの成長に焦点
• Bank of America：Merrill Lynchの合併の準備中
  • BofAは併合後のウェルスマネジメント事業についてはまだ手の内を明かしていない
  • 併合による文化の衝突のリスクの懸念がある
• Citigroup:好景気時の業績は良かったが、現在試練にさらされている
  • Citigroupは2008年までは業績好調
  • Citigroupは世界帝国を築いてきた
  • Citigroup Global Wealth Managemantは2008年は試練にさらされた
  • CitigroupのGlobal Wealth Managementの責任者が退任
  • Citigroupの一部であることはGlobal Wealth Managementにとって長所も短所もある

第3章 困難な時期におけるウェルスマネジメントの戦略的機会

• この新たな環境でウェルスマネジメントが利益を上げる方法
  • 不況時のウェルスマネジメント企業にとって顧客保持が極めて重要
  • ウォレットシェア獲得の機会が増え、機関投資家の市況が強化されると景気回復に向けた市況が強まる
  • 不況時の顧客獲得機会は、企業プロファイルの向上を中心に考える必要がある

付録